Tài trợ mạo hiểm là gì?

Còn được gọi là tài trợ đầu tư mạo hiểm hoặc tài trợ đầu tư mạo hiểm, tài trợ mạo hiểm là quá trình đầu tư vào một doanh nghiệp mới hoặc trong một dự án mới sắp được đưa ra bởi một doanh nghiệp hiện có.Trong nhiều trường hợp, các dự án tài trợ thuộc loại này nhằm cung cấp một khoản lợi tức đáng kể cho khoản đầu tư, đặc biệt nếu dự án được coi là có phần rủi ro.Đối với hầu hết các phần, tài trợ được cung cấp bởi các nhà đầu tư được sử dụng để vận hành doanh nghiệp hoặc dự án trong giai đoạn đầu, với bất kỳ lợi nhuận nào bị trì hoãn cho đến khi liên doanh có thể mang lại lợi nhuận.Các nhà đầu tư chọn tham gia vào một chiến lược tài trợ liên doanh thường được gọi là

Các nhà đầu tư thiên thần.Tên này là dấu hiệu của vai trò mà các nhà đầu tư này đóng vai trò trong việc ra mắt một dự án có thể hoặc không hấp dẫn đối với các nhà cho vay hoặc nhà đầu tư bảo thủ hơn.Một nhà đầu tư thiên thần sẵn sàng có cơ hội vào một ý tưởng mới cho một doanh nghiệp, ngay cả khi hiện tại ý tưởng vẫn chưa được chứng minh.Nhiều nhà đầu tư thiên thần tự coi mình là người có tầm nhìn và tận hưởng thử thách tham gia với một liên doanh mang đến mức rủi ro cao hơn.Có một số cách tiếp cận để tài trợ mạo hiểm.Một liên quan đến việc đảm bảo tài trợ từ một nhà đầu tư duy nhất.Với sự sắp xếp này, nhà đầu tư đồng ý cung cấp tài trợ cần thiết để giữ cho doanh nghiệp hoạt động đầy đủ trong một khoảng thời gian đã thỏa thuận.Kỳ vọng là vào cuối chu kỳ đó, doanh nghiệp sẽ bắt đầu xây dựng một cơ sở khách hàng và đã phát triển khả năng tạo ra đủ doanh thu để trang trải tất cả các chi phí, bao gồm phát hành thanh toán cho nhà đầu tư.Trong một số trường hợp, chủ doanh nghiệp thích thu hút tài trợ mạo hiểm từ nhiều nhà đầu tư thiên thần.Điều này đã khiến một số nhà đầu tư tập hợp lại và thành lập các nhóm đầu tư mạo hiểm, còn được gọi là các nhóm tài trợ liên doanh.Tất cả các thành viên của nhóm cam kết một lượng tài nguyên nhất định để đổi lấy tỷ lệ phần trăm lợi nhuận được tạo ra từ liên doanh.Cách tiếp cận này thường có thể cho phép các nhà đầu tư không thể bảo lãnh toàn bộ dự án vẫn tham gia và có thể kiếm được lợi tức đầu tư theo thời gian.Các thỏa thuận tài trợ liên doanh thành công luôn bao gồm các điều khoản rõ ràng xác định quyền và trách nhiệm của tất cả các bên liên quan đến liên doanh.Các điều khoản trả nợ cũng được bao gồm trong Thỏa thuận, bao gồm bất kỳ lựa chọn nào để có được cổ phiếu của cổ phiếu nếu liên doanh đạt được mức độ phát triển trong đó phương pháp đó là khả thi.Trong khi một số thỏa thuận tài trợ mạo hiểm là rất đơn giản, những người khác có thể cực kỳ phức tạp.Vì lý do này, tất cả các bên nên có đại diện pháp lý bằng tư vấn để nói rõ các điều khoản bằng ngôn ngữ mà các nhà đầu tư và chủ sở hữu có thể hiểu.Cùng với các điều khoản mà các nhà đầu tư và chủ doanh nghiệp đồng ý, nhiều quốc gia cũng áp đặt một số điều khoản cho loại hình đầu tư này.Vì lý do này, điều quan trọng là đảm bảo rằng bất kỳ chiến lược tài trợ liên doanh nào cũng tuân thủ bất kỳ quy định nào áp dụng cho thẩm quyền nơi doanh nghiệp cư trú.Việc không làm như vậy có thể dẫn đến các khoản tiền phạt đáng kể có thể làm suy yếu lợi nhuận của toàn bộ dự án.