Τι είναι η εξαγορά δανείων;

Μερικές φορές αναφέρεται ως εξαγορά δανείων καταναλωτικών δανείων, μια εξαγορά δανείων είναι ένα είδος χρηματοοικονομικής συναλλαγής στην οποία τα δάνεια που εκδίδονται από χρηματοπιστωτικά ιδρύματα πωλούνται, μερικές φορές με έκπτωση, σε νέους ιδιοκτήτες.Κατά καιρούς, ορισμένα δάνεια συνδέονται σε ένα ενιαίο πακέτο και πωλούνται ως ασφάλεια στους επενδυτές.Η ιδέα είναι ο δημιουργός των δανείων να λάβει αρκετή αποζημίωση από την εξαγορά για να καλύψει τα έξοδα και να κάνει ένα μικρό ποσό κέρδους, ενώ ο αγοραστής ή ο επενδυτής τελικά αποκαθιστούν μεγαλύτερη απόδοση καθώς τα δάνεια αποδίδονται σύμφωνα με τους αρχικούς όρους.Η εξαγορά δανείων μεταφέρει επίσης τον κίνδυνο που συνεπάγεται τα δάνεια προς τον νέο ιδιοκτήτη, ο οποίος υποβάλλει ζημίες εάν οι οφειλέτες που συνδέονται με τα αγορασμένα δάνεια θα πρέπει να προεπιλεγούν για κάποιο λόγο.

Η ιδέα μιας εξαγοράς δανείων είναι πολύ συνηθισμένη σε πολλές επιχειρηματικές ρυθμίσεις.Τα ενυπόθηκα δάνεια, τα δάνεια αυτοκινήτων και ακόμη και το χρέος των πιστωτικών καρτών είναι μερικές φορές συνδυασμένες σε αυτή τη μορφή εξαγοράς και προσφέρονται στους επενδυτές ως μέσο επωφελής από τις αποδόσεις που κερδίζονται από αυτά τα χρηματοπιστωτικά χρέη τα επόμενα χρόνια.Για τους επενδυτές που συμμετέχουν σε εξαγορά δανείων, η ιδέα είναι συχνά να δημιουργούν συνεχιζόμενες ροές εσόδων που τελικά καλύπτουν το συνολικό ποσό που καταβάλλεται για τα δεσμευμένα δάνεια, παρέχοντας παράλληλα εισόδημα από τους τόκους που αποπληρώνει ο οφειλέτης μαζί με τον κύριο.Δεδομένου ότι τα δάνεια αγοράζονται συχνά με ελαφρά έκπτωση σε σχέση με το πραγματικό υπόλοιπο που οφείλεται κατά τη στιγμή της εξαγοράς, αυτό συμβάλλει μόνο στην αύξηση των αποδόσεων που τελικά συνειδητοποιεί ο επενδυτής από την επιχείρηση.

Η εξαγορά δανείων είναι επίσης επωφελής γιατο ίδρυμα που αρχικά χορήγησε το δάνειο.Αυτό οφείλεται στο γεγονός ότι ο δανειστής δεν χρειάζεται να περιμένει να επιστραφεί το δάνειο σύμφωνα με τους όρους προκειμένου να ανακτηθεί η πλήρης επένδυση.Συχνά, η εξαγορά δανείων βρίσκεται σε τιμή που είναι ελαφρώς κάτω από την ονομαστική αξία του δανείου και το προβλεπόμενο ποσό των τόκων που παραμένουν λόγω της αγοράς.Ο δανειστής έχει το πλεονέκτημα της παραλαβής του κατ 'αποκοπή που επενδύεται στο δάνειο νωρίτερα, συχνά κάνει ένα μικρό ποσό πίσω από το πραγματικό κόστος που σχετίζεται με το ίδιο το δάνειο και είναι ελεύθερο να χρησιμοποιήσει αυτά τα κεφάλαια για να αναλάβει πρόσθετα δάνεια που δημιουργούν πρόσθετα έσοδα.Το καλύτερο από όλα, ο δανειστής δεν κινδυνεύει πλέον να αθετήσει τα δάνεια που πωλούνται στους επενδυτές.

Σε πολλά έθνη, δεν είναι ασυνήθιστο για τα χρηματοπιστωτικά ιδρύματα να χρησιμοποιούν το μοντέλο εξαγοράς δανείων με ιδιωτικά και εμπορικά στεγαστικά δάνεια, δάνεια αυτοκινήτων και άλλους τύπους δανεισμού.Για τους ίδιους τους οφειλέτες, η πώληση μπορεί να σημαίνει ελάχιστα τον τρόπο αλλαγής, εκτός από την ανάγκη να παραδοθεί οι μηνιαίες πληρωμές δόσεων σε μια διαφορετική οντότητα με διαφορετική διεύθυνση εμβασμάτων.Συνήθως, οι πραγματικοί όροι του δανείου δεν αλλάζουν, πράγμα που σημαίνει ότι ο οφειλέτης εξακολουθεί να καταβάλλει το ίδιο επιτόκιο, έχει το ίδιο χρονοδιάγραμμα αποπληρωμής και υπόκειται στα ίδια δικαιώματα και ευθύνες όπως αρχικά συμβλήθηκαν.