Các công cụ phái sinh lãi suất là gì?

Các công cụ phái sinh lãi suất là hợp đồng tài chính với tài sản cơ bản.Họ cung cấp tiềm năng để giảm tiếp xúc với rủi ro kinh tế, hoặc tăng rủi ro và cung cấp thu nhập có khả năng tăng lên.Các công cụ phái sinh lãi suất cho phép tài sản cơ bản thanh toán theo lãi suất nhất định.Các công cụ phái sinh lãi suất cơ bản bao gồm các giao dịch hoán đổi và hợp đồng chuyển tiếp. Các công cụ phái sinh lãi suất có thể được sử dụng bởi các tổ chức tài chính, các công ty lớn hoặc trung bình, chính phủ và cá nhân quản lý tài sản.Loại phái sinh này có thể hữu ích để quản lý phơi nhiễm trên thị trường và tận dụng lợi thế di chuyển lãi suất.Một đạo hàm lãi suất mang khả năng thay đổi bản chất của phơi nhiễm cơ bản và loại bỏ hoặc tăng cường biến động lãi suất. Thông thường nên được sử dụng khi giao dịch với các công cụ phái sinh, vì có quá nhiều rủi ro có thể dẫn đến tổn thất.Phần lớn cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu năm 2008 đã bị đổ lỗi cho các tổn thất tài chính của các ngân hàng và các tổ chức tài chính khác tạo ra quy mô lớn, hoán đổi lãi suất cuối cùng đã sụp đổ và gây ra tổn thất về tỷ lệ hoành tráng.Một số mức độ rủi ro là cần thiết để mang lại lợi nhuận trên thị trường, nhưng có nhiều rủi ro có thể được loại bỏ bằng cách đặt các khoản đầu tư vào nhiều lĩnh vực và mua các công cụ phái sinh lãi suất.trên một số tiền gốc.Trong một giao dịch hoán đổi hợp đồng phái sinh lãi suất trao đổi thanh toán cố định cho thanh toán nổi với lãi suất.Các công ty có thể sử dụng hoán đổi lãi suất trong hợp đồng của họ để quản lý lãi suất dao động hoặc để có được lãi suất thấp hơn.Hoán đổi cho phép các công ty tìm kiếm các khoản vay lãi suất cố định để có được chúng với mức giá thấp hơn từ các công ty khác.Ngay cả khi công ty bán hàng mang lãi suất thả nổi cao hơn mức họ bán, nó vẫn có thể có lợi cho người bán.Bằng cách giao dịch cấu trúc lãi, chi phí kết hợp cho cả hai bên cuối cùng giảm.

Chuyển tiếp hợp đồng là chứng khoán phái sinh có thể được sử dụng để phòng ngừa rủi ro hoặc lợi nhuận từ lãi suất cơ bản có thể tăng trong tương lai.Hợp đồng kỳ hạn là một giao dịch thị trường tiền mặt cung cấp hàng hóa sau khi hợp đồng được thực hiện.Các hợp đồng này cho phép người mua khóa với giá hiện tại cho hàng hóa sẽ được bán trong tương lai.Hợp đồng này được thực hiện với giả định rằng giá sẽ tăng, không giảm, theo thời gian.