Báo cáo thu nhập là gì?

Hành vi đầu tư dựa trên dự đoán về hành vi trong tương lai của thị trường và các cổ phiếu riêng lẻ.Những dự đoán đó dựa trên phần lớn, về hành vi trong quá khứ của các công ty.Những người đã thể hiện lợi nhuận có khả năng làm như vậy một lần nữa.Tại Hoa Kỳ, Ủy ban Giao dịch Chứng khoán yêu cầu các công ty giao dịch công khai nộp tài liệu, được gọi là báo cáo thu nhập, phác thảo lợi nhuận và tổn thất của họ.Các tập đoàn cũng phát hành các báo cáo nêu bật những con số mà họ cảm thấy phù hợp nhất với các nhà đầu tư quan tâm đến công ty và cung cấp phân tích.Một số nhà đầu tư chỉ đọc thông cáo báo chí thu nhập, nhưng chúng chứa ít thông tin.Một giải pháp thay thế cho việc đọc các thông cáo báo chí là đi đến nguồn: Báo cáo thu nhập thực tế ghi lại các công ty nộp đơn với Ủy ban trao đổi chứng khoán mà báo cáo thu nhập được chuẩn bị.Mỗi quý, công ty phải nộp Mẫu 10-Q và nó phải nộp Mẫu 10-K hàng năm.Các hồ sơ này bao gồm báo cáo thu nhập, bảng cân đối kế toán và báo cáo dòng tiền, cùng với phân tích vị trí của công ty và xác định tính dễ bị tổn thương của mình đối với thay đổi thị trường.từ các con số nó bao gồm.Báo cáo rất quan trọng đối với công ty vì nó định hình các nhà đầu tư kỳ vọng về hiệu suất trong tương lai của công ty.Để khuyến khích đầu tư, các công ty cố gắng đưa ra một vòng quay tích cực nhất có thể trên các số liệu trong báo cáo;Tuy nhiên, chúng bị hạn chế bởi các quy tắc nghiêm ngặt của Ủy ban Chứng khoán về báo cáo chính xác.Các nhà đầu tư nên cố gắng tập trung vào các số của công ty thay vì báo cáo hùng biện. Mỗi báo cáo thu nhập có cùng cấu trúc, được quy định bởi Ủy ban Giao dịch Chứng khoán.Phần I cung cấp thông tin tài chính và Phần II cung cấp thông tin khác, bao gồm thông tin và phân tích pháp lý về vị trí của công ty so với thị trường.Các nhà đầu tư nên chú ý đến thông tin trong Phần I, đặc biệt là thu nhập ròng của công ty so với hiệu suất trong quá khứ và rủi ro thị trường mà công ty dễ bị tổn thương, được báo cáo trong mục 1A của Phần II. Điều quan trọng là các nhà đầu tư làCó một ấn tượng chính xác về thu nhập của một công ty để họ có thể đưa ra quyết định sáng suốt về tính mong muốn của cổ phiếu.Lợi nhuận trong quá khứ làm cho lợi nhuận trong tương lai nhiều khả năng.Thu nhập cũng là công cụ trong việc tìm ra tỷ lệ giá trên thu nhập hoặc tỷ lệ P/E.Điều này được tìm thấy bằng cách chia vốn hóa thị trường của công ty, hoặc tổng giá của tất cả các cổ phiếu đang lưu hành, cho thu nhập hàng năm.Trong lịch sử, tỷ lệ P/E trung bình là khoảng 15;Những sai lệch đáng kể so với con số đó là manh mối cho các nhà đầu tư rằng một cổ phiếu bị đánh giá thấp hoặc được định giá quá cao.