Đầu tư chỉ mục là gì?

Các chỉ số chứng khoán được tạo ra để theo dõi hiệu suất tổng thể của thị trường chứng khoán hoặc một lĩnh vực của thị trường.Người mua đầu tư vào cổ phiếu bao gồm trong các chỉ số này thực hành đầu tư chỉ số.Mục tiêu của loại đầu tư này là phù hợp với hiệu suất thu nhập của một chỉ số cụ thể. Các chỉ số chứng khoán chỉ đơn giản là danh sách các cổ phiếu.Mọi người không thể đầu tư trực tiếp vào một chỉ số.Các nhà đầu tư có thể mua các quỹ tương hỗ và các quỹ giao dịch trao đổi (EFT) bao gồm tất cả các cổ phiếu được liệt kê trong một chỉ mục cụ thể. Có rất nhiều chỉ mục phổ biến mà các nhà đầu tư muốn nhân đôi trong danh mục đầu tư của họ.Chúng bao gồm S P 500 Reg ;, Dow Jones Trung bình công nghiệp, NASDAQ-100 và Russell 2000 Reg ;.Các nhà đầu tư chọn chỉ mục họ muốn theo dõi và tìm một quỹ phản ánh chỉ số đó.

Đầu tư chỉ số đơn giản hơn so với việc mua các cổ phiếu riêng lẻ.Các nhà đầu tư không phải hoàn thành bất kỳ phân tích phức tạp nào để xác định cổ phiếu nào sẽ mua.Quỹ tự động mua các cổ phiếu được liệt kê trong Chỉ số. Các quỹ tương hỗ và EFT được mua và bán khác nhau.Giao dịch quỹ tương hỗ trên quầy và không được liệt kê trên một sàn giao dịch chứng khoán.Do đó, một tài khoản môi giới không bắt buộc phải mua quỹ tương hỗ.Giá cổ phiếu quỹ tương hỗ được tính một lần một ngày.Giá này được gọi là giá trị tài sản ròng (NAV).Các quỹ tương hỗ thường có yêu cầu đầu tư tối thiểu. Vì người quản lý quỹ chỉ số không phải nghiên cứu cổ phiếu nào để mua, chỉ số các quỹ tương hỗ thường có phí hoạt động thấp hơn các quỹ tương hỗ khác.Một số quỹ tương hỗ được sử dụng trong phí đầu tư chỉ số Người mua một ủy ban trả trước được gọi là tải

.Các quỹ không tải cũng có sẵn mà không có hoa hồng trả trước hoặc các khoản phí bán hàng khác. Tất cả các EFT, bao gồm cả các khoản được sử dụng để đầu tư chỉ số, được giao dịch trên một sàn giao dịch chứng khoán như các cổ phiếu khác.Cổ phiếu EFT không có NAV được tính toán mỗi ngày.Giá cổ phiếu EFT thay đổi trong suốt cả ngày dựa trên khối lượng giao dịch. Một tài khoản môi giới được yêu cầu để mua EFT.Hoa hồng của người môi giới áp dụng cho tất cả các giao dịch EFT.Không giống như cổ phiếu quỹ tương hỗ, EFT có thể được mua trên lề và được bán ngắn.Các nhà đầu tư có thể xác định số lượng cổ phiếu họ muốn mua.Không có khoản đầu tư tối thiểu cần thiết để mua cổ phiếu EFT được sử dụng để đầu tư chỉ số. Các nhà đầu tư có thể so sánh chi phí hàng năm của Quỹ tương hỗ và đầu tư chỉ số EFT.Mỗi quỹ tính phí hoạt động hàng năm và các khoản phí khác.Các khoản phí này được gọi là Tỷ lệ chi phí của quỹ.Nói chung, các nhà đầu tư thích các quỹ có tỷ lệ chi phí thấp hơn.