Was sind die verschiedenen Arten von Hedgefondsunternehmen?

Hedgefondsunternehmen sind in vielen Typen erhältlich, basierend auf ihren Investitionsstilen, Marktexpositionen, Managementmethoden und vielem mehr.Hedge -Fonds -Unternehmen verfolgen in der Regel eine spezifische Anlagestrategie, wie in ihren Fonds angegeben, die Anleger Dokumente anbieten.Anlagestrategien könnten auch eine Vielzahl zusätzlicher Elemente betreffen, einschließlich der Arten von Wertpapieren, bestimmten Sektoren und Branchen sowie Handelsinstrumenten wie der Verwendung von Derivaten oder dem Spielen des zugrunde liegenden Marktes.Infolgedessen können Hedge -Fonds -Unternehmen in vielerlei Hinsicht klassifiziert werden, die eine Kombination aus mehreren Investitionsmerkmalen aufweisen.Diese Merkmale können unter anderem einen globalen Makro-Stil oder einen ereignisorientierten Stil, einen richtungsbedingten oder marktneutralen Fonds und systematischen oder diskretionären Fonds umfassen.

Zwei der von Hedgefondsunternehmen häufig verwendeten Investitionsstile sind globales Makro und Event.Der Global-Macro-Stil bezieht sich auf die folgenden globalen wirtschaftlichen Trends eines Fonds, um seine Investitionen zwischen verschiedenen Märkten zu lenken: Eigenkapital, Festeinkommen, Rohstoff und Währung.Der ereignisgesteuerte Stil betrifft den Fundierungsstil eines Fonds, der sich auf die Entwicklung von Unternehmensveranstaltungen konzentriert, um Investitionsmöglichkeiten in Dingen wie Fusionen und Akquisitionen oder Insolvenzumstrukturierungen zu verfolgen.In Kombination mit anderen Investitionsüberlegungen kann ein Hedgefondsunternehmen beispielsweise entweder ein Global-Macro-Währungsfonds oder ein ereignisorientiertes Festeingangsfonds sein.

Hedgefondsunternehmen können aufgrund ihrer Marktexpositionen richtungs- oder marktneutral sein.Manager von Richtungs -Hedge -Fonds setzen häufig auf die Richtung der Marktpreisbewegungen auf lange oder kurzer Markt.Richtungs -Hedge -Fonds aufrechterhalten größere Risiko -Expositionen auf dem Markt und hoffen, den Aufwärtstrend der Marktleistung zu erfassen.Die Ergebnisse mögen von Zeit zu Zeit volatil sein, aber solange es auf lange Sicht einen Aufwärtstrend gibt, können die Richtungsfonds für Anleger mit höherer Risikotoleranz geeignet sein und es leisten können, Kapital für einen längeren Zeitraum investiert zu halten.

Marktneutrale Hedgefonds oder nicht-Richtung-Hedge-Fonds sind Hedgefonds, die ihre Anlagepositionen tatsächlich absichern.Die Mittel halten oft sowohl lange als auch kurze Positionen gleichzeitig.Marktneutrale Fonds bemühen sich um stetige Anlagenrenditen, indem sie das Marktrisiko beseitigen, dh in einigen Jahren überdurchschnittliche Renditen aufgeben, aber auch in anderen Jahren unterdurchschnittliche Leistungen zu vermeiden.Marktneutrale Fonds sind für Anleger, die ein geringeres Risiko bevorzugen, besser geeignet und können möglicherweise nicht hoch, aber vorhersehbar sind.

Die Arten von Hedgefonds-Unternehmen können auch entweder diskretionär oder systematisch sein, abhängig von den Verwaltungsmethoden, die Unternehmen finanzieren, die Unternehmen finanzierenbeschäftigen.Diskretionäre Hedgefonds verwenden eine qualitativere Investitionsmethode, mit der Investitionen in erster Linie von Fondsmanagern von Hand gepflückt werden.Systematische Hedgefonds, auch als Quant-Hedge-Fonds bezeichnet, verlassen sich mehr auf ein vorgefertigtes, computergestütztes System, um einzelne Investitionen auszuwählen.Beide Investitionsmethoden können auf Fonds jeder Kategorie angewendet werden, wie sie unter anderen Investitionsfunktionen klassifiziert ist.