Apa itu rasio utang?

Rasio Rasio utang adalah jenis rasio keuangan yang membantu menghitung jumlah yang dihutang oleh perusahaan dibandingkan dengan nilai asetnya.Ini adalah alat yang sering digunakan dalam menentukan kesehatan perusahaan dan kemampuannya untuk membayar utang dalam jangka panjang.Ada juga jenis rasio utang konsumen, lebih dikenal sebagai rasio hutang terhadap pendapatan, yang berfungsi serupa untuk menunjukkan kesehatan keuangan individu.

untuk menghitung rasio utang perusahaan, akses ke neraca biasanyadiperlukan.Neraca umumnya akan menunjukkan, antara lain, seberapa banyak perusahaan berutang dalam hutang dan nilai asetnya saat ini.Rasio utang kemudian dapat ditentukan dengan membagi total utang dengan total aset.Secara umum, semakin tinggi hasilnya, semakin banyak perusahaan mengandalkan kredit untuk beroperasi.Jika hasilnya lebih besar dari satu, itu biasanya berarti perusahaan sebenarnya memiliki lebih banyak hutang daripada aset.

Satu contoh di mana rasio utang perusahaan dapat dievaluasi adalah ketika perusahaan mencari pinjaman.Dalam hal ini, pemberi pinjaman akan sering melihat rasio ini untuk membantu menentukan seberapa besar kemungkinan perusahaan akan dapat membayar kembali pinjaman.Para ahli umumnya sepakat bahwa semakin tinggi rasio utang perusahaan, semakin besar risiko default pada pinjaman.Sebaliknya, semakin rendah rasionya, semakin besar kemungkinan perusahaan biasanya akan dapat membayar kembali pinjaman seperti yang disepakati.

Karena fakta bahwa rasio utang yang lebih tinggi sering berkorelasi dengan risiko yang lebih besar bagi pemberi pinjaman, perusahaan dengan rasio utang yang tinggi sering harus membayar kenaikan suku bunga saat meminjam uang.Dalam beberapa kasus, jika rasio utang terlalu tinggi, perusahaan mungkin tidak dapat meminjam uang sama sekali.Situasi seperti itu umumnya mengharuskan perusahaan yang terkena dampak untuk mencari aset tambahan.

Selain rasio utang yang menunjukkan kesehatan perusahaan, itu juga dapat membantu menunjukkan kesehatan keuangan seorang individu.Rasio utang pribadi, atau rasio utang terhadap pendapatan, sering digunakan untuk menentukan seberapa besar kemungkinan individu akan dapat membayar kembali pinjaman.Untuk menghitung ini, seseorang harus menambahkan semua pengeluaran bulanan tetap individu, seperti pembayaran hipotek, asuransi pemilik rumah, pajak properti, pembayaran kartu kredit, dan pembayaran pinjaman reguler lainnya.Jumlah ini kemudian dibagi dengan pendapatan sebelum pajak bulanan orang tersebut.

Untuk perhitungan ini, secara umum, semakin rendah rasio, semakin sedikit utang yang dimiliki seseorang dan semakin besar kemungkinan dia akan dapat membayar kembali pinjaman.Pemberi pinjaman biasanya menetapkan pedoman khusus untuk rasio ini dalam menentukan apakah seseorang ditawari pinjaman.Misalnya, untuk hipotek di Amerika Serikat, sebagian besar pemberi pinjaman mengharuskan pelamar memiliki rasio utang 36% atau kurang.Seperti halnya perusahaan, semakin tinggi rasio utang seseorang, semakin banyak masalah yang ia temukan dalam persyaratan pinjaman yang sesuai.