Apa itu obligasi indeks?

Banyak investor bijak menggunakan sebagian dari tabungan mereka untuk membeli sekuritas keuangan yang disebut obligasi.Dengan jenis investasi ini, seorang individu memberikan tunai lembaga keuangan atau lembaga pemerintah sebagai imbalan atas obligasi tersebut.Biasanya, keamanan memiliki tanggal jatuh tempo, yang menentukan kapan investor dapat mengembalikan obligasi ke lembaga keuangan untuk mengumpulkan biaya asli obligasi, ditambah bunga yang harus dibayar.Obligasi indeks adalah obligasi khusus yang nilainya ditentukan oleh tingkat indeks saat ini.

Obligasi indeks tidak memiliki tanggal jatuh tempo.Jika laju indeks anjlok, nilai obligasi juga menurun, tetapi jika laju naik, nilai keamanan meningkat.

Obligasi indeks terbuka adalah yang dapat dipindahkan dari satu daerah ke daerah lain, seperti dalam rencana 401k.Obligasi indeks tertutup dapat dibeli dalam jumlah terbatas, biasanya 100 saham, dan hanya dapat dipindahkan melalui broker berlisensi.Dalam kedua kasus tersebut, pembeli dapat memutuskan apakah keamanan harus bebas pajak atau dikenakan pajak.Jika menghasilkan bunga, pembayaran triwulanan dikirim ke pemilik.

Obligasi indeks dapat menjadi investasi berisiko karena tingkat indeks dapat naik atau turun tanpa pemberitahuan.Melihat indeks obligasi sepuluh tahun Lehman untuk tahun 2006, misalnya, menunjukkan bahwa nilainya perlahan menurun setiap bulan.Hanya ikatan terbuka yang dapat diadakan selama lebih dari sepuluh tahun.Yang tertutup harus ditangani oleh broker, yang menerima komisi untuk setiap perubahan yang dilakukan.Oleh karena itu, banyak pemegang obligasi memilih untuk menjaga keamanan beberapa tahun lebih lama dengan harapan melihat peningkatan tarif sebelum dijual.

Ada investasi minimum $ 1.000 dolar AS (USD) dalam jenis obligasi ini, dan dapat dibeli melaluiagen atau broker federal yang disetujui.Pembayaran biaya layanan juga harus dilakukan pada saat pembelian.