A pénzügyekben mi a pontos egyeztetés?

A pénzügyi pontos egyeztetés a kötvényportfólió stratégiai menedzsmentjére utal, amelyben a legkisebb költségű portfólió, amely készpénzbeáramlást generál, pontosan megegyezik a készpénzkiáramlással, amelyet a beruházás finanszíroz.Ennek a célnak a része, hogy befektetési döntéseket hozzon a lehető legnagyobb befektetés megtérülése érdekében.A portfóliókezelést aktívnak vagy passzívnak lehet besorolni.

Az aktív menedzsment speciális műszaki elemzéseket használ a rendszeres kereskedelem előállításához.A befektető vagy a portfóliókezelő aktívan részt vesz az értékpapírok kereskedelmében a rövid távú nyereség elérése érdekében.A passzív menedzsment az, ahol a beruházást egy olyan alapba helyezik, amelyet bizonyos személyekhez különféle befektetési értékpapírokban állítanak fel.A befektetők ebben az esetben nem közvetlenül választják ki az alapok kiosztását.Az indexáló rendszer megkísérel olyan portfóliót felépíteni, amely pontos egyeztetést biztosít a kiválasztott kötvényportfólió indexhez.Az index nyomon követésének képességére választják.A vétel-és hold technika egyszerűen kötvény megvásárlása és az érettségi időpont szerint tartja.A befektető egy adott kockázati szintet választ, és ennek megfelelően befektet.Az elfogadható kockázat a befektető személyiségétől és az élet szakaszától függ.Például valaki, aki fiatal és agresszív, magas kockázatú kötvényt választhat, mivel magasabb kamatlábat kínál.A nyugdíjas azonban kevésbé hajlandó elfogadni a magas kockázatot, és hagyományosan befektetni.A befektető vagy a menedzser megkísérel egy bizonyos időpontokban a kötvényportfólióhoz kapcsolódó kötelezettségeket egyeztetni a kamatlábak növekedésének enyhítése érdekében.Az órás órás megfigyelésre és több tranzakcióra van szükség a kockázat elkerülésének vagy csökkentésének céljának eléréséhez.Létrehoznak egy kötvényportfóliót, amely egy sor kifizetési és érlelő kötvényt kínál, amelyek pontos egyeztetést generálnak a kifizetések és a jövőbeli kötelezettségek között.A nyugdíjalap -kifizetésekre vagy a főiskolai tandíjra felállított kötvények ebbe a kategóriába tartoznak.Ez a stratégia passzív portfólió, amely nem igényelne újrabefektetést.Vannak olyan dedikált készpénz-illesztésű portfóliók is, amelyek egy kisebb kezdeti alapot használnak, amely korai kifizetéseket ad, majd újra befektetik.

A pontos illesztési stratégia legfontosabb elemszükségesek.A kockázat olyan tényező, amely az adott befektetőtől és céljaitól függ.Nem számít a konkrét céloktól és az elfogadható kockázatoktól, a befektetők általában óvatosak az értékpapírok kiválasztásában, amelyek a legjobban megfelelnek a helyzetüknek.