Apa itu pertukaran mata uang?

Pertukaran mata uang adalah perjanjian antara dua individu atau entitas untuk menukar jenis dan jumlah mata uang yang ditentukan.Seiring dengan pertukaran awal dari jumlah tertentu dari satu mata uang untuk jumlah tertentu dari mata uang yang berbeda, proses pertukaran mata uang biasanya juga mencakup serangkaian pembayaran berulang berdasarkan kinerja arus kas dari dua mata uang.Ini membuat pertukaran mata uang agak berbeda dari pertukaran mata uang, karena pertukaran biasanya melibatkan hanya pertukaran mata uang pada tingkat pertukaran terbaru.

Pembayaran berulang yang menyusun fase kedua dari pertukaran mata uang biasanya memanfaatkan tingkat bunga tetap dan variabel.Satu pihak akan setuju untuk membayar suku bunga tetap, sementara pihak kedua akan melakukan pembayaran bunga berdasarkan tingkat pertukaran mengambang.Namun, dimungkinkan untuk mengatur perjanjian pertukaran mata uang di mana kedua belah pihak membayar pembayaran berulang berdasarkan tarif tetap atau nilai tukar mengambang.Penentuan akhir tentang bagaimana suku bunga akan dihitung didefinisikan dalam syarat dan ketentuan yang mengatur pertukaran.

Salah satu aspek penting dari pertukaran mata uang yang juga membedakannya dari pertukaran mata uang adalah kenyataan bahwa pertukaran mata uang bukanlah komponen permanen.Pada saat kedua mata uang itu ditukar, para pihak sepakat untuk melakukan pembayaran suku bunga berulang untuk periode waktu tertentu.Setelah durasi yang diuraikan dalam perjanjian selesai, dua mata uang dikembalikan ke pemilik asli.Namun, masing -masing pihak mempertahankan semua pengembalian yang dibagikan dalam bentuk pembayaran bunga.

Transaksi pertukaran mata uang biasanya digunakan ketika ada beberapa harapan bahwa dua mata uang yang bersangkutan memiliki potensi untuk mewujudkan sejumlah besar pengembalian melalui tingkat bunga yang diperoleh.Seperti yang dapat diharapkan, kedua belah pihak biasanya mengantisipasi menyadari pengembalian yang lebih tinggi dengan jenis mata uang yang diterima di swap.Namun, karena nilai pertukaran cenderung berfluktuasi dari waktu ke waktu, biasanya ada peluang yang masuk akal bahwa kedua belah pihak pada akhirnya mendapat manfaat dari pertukaran mata uang.