Apa itu fase akumulasi?

Fase Fase akumulasi adalah periode bertahun-tahun di mana seorang individu berusaha untuk mengumpulkan uang untuk pensiun atau tujuan jangka panjang lainnya.Meskipun istilah ini dapat digunakan bersama dengan semua jenis investasi, ini paling terkait erat dengan produk anuitas.Fase akumulasi memuncak pada periode pencairan di mana dana yang harus dibayar dikonversi menjadi aliran pendapatan.Investor harus memastikan bahwa mereka mengumpulkan cukup uang selama fase akumulasi untuk memenuhi kebutuhan pendapatan yang diproyeksikan selama fase pencairan mereka.

Sebagian besar produk anuitas diklasifikasikan sebagai anuitas tangguhan yang berarti bahwa investor tidak menerima pengembalian langsung atas investasi mereka.Biasanya, anuitas memiliki periode akumulasi spesifik yang dapat berlangsung selama beberapa tahun atau bahkan beberapa dekade.Pembeli kontrak dapat memberikan kontribusi berkala untuk anuitas selama fase ini.Di beberapa negara, pemerintah nasional atau majikan pemilik kontrak juga dapat memberikan kontribusi kepada akun tersebut.Akumulasi dana diinvestasikan baik dalam sekuritas seperti saham dan obligasi atau dalam rekening tabungan yang membayar bunga.

Umumnya, anuitas dan jenis rekening pensiun lainnya ditangguhkan pajak.Ini berarti bahwa pemilik akun tidak harus membayar pajak atas bunga atau pembayaran dividen selama jumlah uang itu diinvestasikan kembali dalam akun daripada ditarik.Akibatnya, selama fase akumulasi, investor menikmati pertumbuhan pajak yang ditangguhkan;Ini berarti bahwa uang tumbuh lebih cepat daripada jika diinvestasikan dalam akun kena pajak standar.

Sementara banyak produk anuitas dan akun pensiun dimiliki secara individual, beberapa akun pasar perusahaan yang dapat memiliki banyak pemilik.Biasanya, produk -produk ini dipasarkan kepada pasangan sehingga kedua pemilik kontrak dapat memberikan kontribusi berkala ke akun tersebut.Secara umum, pemilik pensiun pada waktu yang hampir bersamaan dan kedua pemilik bergantung pada pencairan akun sebagai sumber pendapatan primer atau sekunder selama pensiun.Beberapa orang bahkan membeli anuitas jangka panjang dan memberikan kontribusi sepanjang fase akumulasi dengan maksud menciptakan sumber pendapatan di masa depan untuk anak-anak atau penerima manfaat mereka.

Terlepas dari namanya, fase akumulasi tidak selalu menghasilkan pengembalian positif.Efek seperti saham dapat naik dan turun dalam nilai selama waktu.Akibatnya, seorang investor dapat kehilangan uang selama periode akumulasi jika nilai pasar sekuritas di akun berada di bawah harga pembelian asli.Di beberapa negara, perusahaan asuransi menjual kebijakan untuk melindungi investor dari kerugian tersebut.Insurasi biasanya membayar asuransi dengan melakukan pembayaran premi berkala selama periode akumulasi.