Vilka är för- och nackdelarna med ballongbetalningar?

När du väljer ett lån för ett stort köp har låntagare ofta många alternativ att välja.Ballongbetalningar är ett sådant alternativ där saldot förfaller i ett stort engångsbelopp i slutet av lånetiden.I vissa fall tvingar denna lånestruktur köpare att sälja eller refinansiera sin egendom, vilket sannolikt motsvarar mer pengar som spenderas på räntesatser och låneavgifter.Fördelar är emellertid också tillgängliga med ballongbetalningar, inklusive lägre månatliga utbetalningar, lite eller inga pengar ner och mer avslappnade kvalificeringsparametrar.Ballonglån kan också ge låntagare mer disponibla inkomster som kan investeras för förmögenhetsbyggnadsändamål.

Ballonglån är ofta kortfristiga framsteg som kan sträcka sig från ett till 25 års varaktighet.I många fall förfaller emellertid saldot efter en kort period, till exempel tre till fem år.Saldot betalas i en ballongbetalning, som är ett stort, engångsbelopp som slutför lånet.

Ballongbetalningar kan bifogas inteckningar på fastigheter samt bil- och personliga lån.Till exempel kan en köpare få en femårig ballonglån för att köpa ett nytt hem.Under hela låneperioden gör han eller hon sannolikt lika månatliga betalningar säkrade under en fast ränta.I slutet av de fem åren beror ballonglånets betalning i sin helhet.Köparen måste därför göra den betalningen, refinansiera lånet eller sälja hemmet.

Till skillnad från mer traditionella framsteg betalar inte ballonglånet sig i slutet av finansperioden.Även om periodiska betalningar görs mot lånet tillämpas de flesta av de pengarna på ränta.På detta sätt är ballongbetalningar inte effektiva för att bygga kapital i ett hem.

Låntagare måste också planera effektivt för slutet av en ballonglån.Principen för detta kan låta enkelt, särskilt när det tillämpas på ett auto eller ett personligt lån.Till exempel, i slutet av en treårig låneperiod, betalar låntagaren teoretiskt den förväntade ballongbetalningen och frigörs från den skulden.I verkligheten måste låntagaren emellertid ofta spara kapital för att säkerställa att betalningen täcks.Detta kan vara svårt även när ballongbetalningen inte beror på flera år.

Refinansiering är inte alltid ett alternativ när ballongbetalningar inte kan göras, särskilt med billån.I de fall där låntagaren kan refinansiera är det troligt att hans eller hennes räntesats kommer att öka från ballonglånet.Detta kan få betalningarna också att stiga.Med ett sådant scenario har låntagaren betalat ränta på två separata lån som troligen är mycket högre än den ursprungliga huvudkostnaden för fordonet.

Förmåner kan också hämtas från de lånevillkor som ges av ballongbetalningar.Dessa arrangemang, till exempel, ger ofta låntagare lägre månatliga avbetalningar än konventionella låneprogram.Eftersom ballongutbetalningar ofta bara går till ränta är rektor inte en betydande faktor.Vissa ballonglån är till och med strukturerade så räntan på lånet täcks av den månatliga delen.Ballongbetalningen täcker sedan rektor, och köpare vet i förväg det exakta beloppet som krävs för att betala lånet i sin helhet.

Även om konventionell finansiering ofta kräver att låntagaren lägger ner pengar, avger ballongbetalningar vanligtvis denna skyldighet.På detta sätt kan ballonglånsbetalningar ha mindre stränga kvalificeringsparametrar.Betalningen kan därför tillämpas på engångsbeloppet i slutet av terminen.Ett annat alternativ är att investera pengarna i ett kortfristigt förmögenhetsprogram så att det ökar i storlek innan ballongbetalningen förfaller.

Hemköpare kan också använda ballongbetalningar när de tänker sälja hemmet innan lånet förfaller.På en säljares marknad kan detta visa sig vara fördelaktigt för att öka förmögenheten.De lägre månatliga betalningarna kan också ge låntagare mer disponibla inkomster somkan investeras för förmögenhetsförvaltning.Detta kan vara särskilt attraktivt under tider med ekonomisk svårighet.