Quy định Q là gì?

Quy định Q, Một phần của Bộ luật Liên bang Hoa Kỳ (CFR), đã được ban hành vào năm 1933 và về cơ bản đã loại bỏ trong quá trình sáu năm kết thúc vào tháng 3 năm 1986. Quy định QS có thể nhìn thấy nhiều nhất là cấm các ngân hàng Mỹ trả tiền lãiKiểm tra các tài khoản, nhưng nó cũng chứa nhiều điều khoản khác nhau mà Cục Dự trữ Liên bang có thể đặt trần lãi suất cho các loại ngân hàng khác nhau để ảnh hưởng đến việc gia hạn tín dụng.muốn ảnh hưởng đến các ngân hàng quốc gia Emdash;Tiết kiệm và các khoản vay (S LS) và các tổ chức tiết kiệm tương tự Emdash;để mở rộng tín dụng cho nông dân và thương nhân địa phương.Tuy nhiên, thực tiễn của nhiều ngân hàng là gửi tiền của họ vào các ngân hàng thương mại và kiếm được tiền lãi cho các khoản tiền gửi đó.Những khoản tiền gửi này là tiền gửi nhu cầu;Họ có thể bị rút bất cứ lúc nào, theo yêu cầu.Tài khoản kiểm tra hiện đại là tài khoản nhu cầu. Tiền gửi thời gian, chẳng hạn như giấy chứng nhận tiền gửi (CD), thường được trả lãi suất cao hơn, nhưng số tiền được trả thành CD phải được để lại tiền gửi tại ngân hàng thương mại trong một khoảng thời gian.Những tiết kiệm nhỏ cần sự linh hoạt để rút tiền của họ tại bất kỳ thời điểm nào, để đáp ứng nhu cầu theo mùa của khách hàng và sự hoảng loạn thường xuyên, vì vậy họ sẽ gửi tiền vào tài khoản nhu cầu ở mức thấp hơn nhưng cực kỳ đáng tin cậy.Không khuyến khích sự tiết kiệm từ cơ bản tích trữ tiền mặt theo cách này, thay vì cho vay, Quốc hội, trong Đạo luật Ngân hàng năm 1933, bao gồm Quy định Q, cấm trả lãi cho các tài khoản yêu cầu.Nó đã cảm thấy rằng điều này sẽ phát hành các quỹ mà các ngân hàng đất nước đã tích lũy trong các ngân hàng thương mại.Điều này cũng trả lời những lời chỉ trích của một số người rằng các ngân hàng thương mại đã sử dụng tiền gửi theo yêu cầu của các ngân hàng khu vực nhỏ hơn cho các mục đích đầu cơ và giữ cho các khoản tiền không được cho mượn cho các mục đích hiệu quả hơn.có thể được thanh toán theo thời gian tiền gửi.Có hai lý do chính cho việc này.Đầu tiên, Quốc hội cảm thấy rằng việc cạnh tranh tiền gửi bằng cách tăng lãi suất được trả là ảnh hưởng xấu đến lợi nhuận của ngân hàng và nếu mức giá được cung cấp cho người gửi tiền bị giới hạn, các ngân hàng sẽ không mất lợi nhuận trong cạnh tranh lãi suất.Thứ hai, người ta cảm thấy rằng nếu các khoản tiết kiệm địa phương nhỏ hơn được phép đưa ra lãi suất cao hơn một chút về tiền gửi thời gian so với các ngân hàng thương mại, người gửi tiền sẽ mở tài khoản tại các khoản tiết kiệm địa phương đó, do đó tăng tiền có sẵn để cho vay.đã được trộn lẫn.Mặc dù mục đích dự định là ngăn chặn sự tiết kiệm tích lũy tiền gửi nhu cầu lớn trong các ngân hàng thương mại đã được thực hiện, nó đã buộc các khoản tiết kiệm thực hành vay ngắn hạn để tài trợ cho việc cho vay dài hạn.Đó là, sự tiết kiệm sẽ sử dụng tiền gửi của khách hàng, trong bản chất ngắn hạn, để tài trợ cho việc cho vay của họ, bao gồm chủ yếu là các khoản thế chấp dân cư dài hạn.Ngoài ra, giới hạn tỷ lệ lãi suất được đặt theo Quy định Q, được áp dụng cho ngành công nghiệp S L vào năm 1966, được một số người coi là một hình thức sửa chữa giá cả kết thúc cuộc khủng hoảng S L của những năm 1980, một thiên tai của Mỹ có chi phí vượt quá200 tỷ USD (USD).Với cuộc khủng hoảng lãi suất vào cuối những năm 1970 và đầu những năm 1980, rõ ràng Quy định Q đã không hoàn thành các mục tiêu mà Quốc hội đặt ra cho nó.Hơn nữa, trần lãi suất áp đặt đã được loại bỏ vào năm 1970, đối với các tài khoản hơn 100.000 đô la, do đó thay đổi sự phân phối của cải và buộc những người tiết kiệm nhỏ hơn phải từ bỏ hàng tỷ đô la tiền lãi.Đã xác định rằng các trần lãi suất này đã tạo ra các vấn đề cho các tổ chức nhỏ hơn, phân biệt đối xử với những người tiết kiệm nhỏ và không làm tăng nguồn cung tín dụng thế chấp nhà ở, Quốc hội đã thông qua khoản tiền gửiCác tổ chức ITORY Đạo luật bãi bỏ quy định và kiểm soát tiền tệ năm 1980 (MCA).MCA dần dần loại bỏ các giới hạn về lãi suất của các ngân hàng và thay thế các điều khoản cũ của Quy định Q, với ngoại lệ duy nhất mà các ngân hàng vẫn bị cấm trả lãi cho các tài khoản kiểm tra kinh doanh.