Quali sono i pro e i contro della copertura con i derivati?

La copertura con i derivati è la pratica degli investitori che utilizzano investimenti derivati come opzioni o futuri per proteggere dalle perdite da parte di altri investimenti nei loro portafogli.Giocando con successo un investimento fuori dall'altro, un investitore può ridurre al minimo il rischio.Il vantaggio della copertura con i derivati è che un investitore non può essere danneggiato dalle scarse prestazioni della sicurezza alla base del contratto di derivati.Sfortunatamente, questa pratica riduce anche il potenziale per l'investitore di ottenere profitti e introduce anche la natura in qualche modo imprevedibile dei derivati nel mix.

Molti investitori usano derivati, che sono strumenti finanziari che consentono la speculazione su una sicurezza senza dover effettivamente acquistare ilSicurezza stessa, come alternativa a basso costo agli investimenti azionari.Il prezzo di un contratto di derivati è di solito una piccola percentuale del prezzo di mercato della sicurezza sottostante e offre una maggiore flessibilità per l'investitore per profitti significativi a breve termine.Mentre alcuni guardano a loro in cerca di profitti, altri investitori preferiscono la copertura con i derivati come il modo migliore per utilizzare questi strumenti volatili.

Esistono diversi metodi di copertura con derivati disponibili a seconda del tipo di derivato in questione.Un investitore può utilizzare contratti di opzione noti come PUTS per bilanciare il rischio di avere un importo significativo di un determinato stock.Un'opzione put dà al proprietario il diritto di vendere 100 azioni di un titolo sottostante ad un certo punto in futuro.Se il prezzo delle azioni diminuisce, il contratto di opzione put diventa più prezioso, il che significa che l'investitore può venderlo a un premio come un modo per tamponare le perdite fino a quando il titolo rimbalza.

Un altro modo in cui un investitore può utilizzare la copertura con i derivati per beneficiare di se stesso èattraverso un contratto futures.Un contratto futures stabilisce la vendita di una sicurezza specifica al prezzo di mercato attuale per una data in futuro.Ancora una volta, un individuo investito fortemente in un certo sicurezza può utilizzare un contratto futures come un modo per bloccare il prezzo di vendita di tale sicurezza.Ciò impedirà anche di un potenziale calo del prezzo.

Esistono alcuni svantaggi nella copertura con derivati che un investitore deve capire.Per uno, la pratica della copertura è essenzialmente una scommessa contro l'investimento iniziale.Ciò significa che qualsiasi profitto dall'investimento iniziale sarà mitigato dalla perdita subita dal derivato.Inoltre, i prezzi possono muoversi così rapidamente che una perdita subita dal derivato della copertura può superare eventuali guadagni dalla sicurezza sottostante.