Τι είναι η ανάλυση κατανομής περιουσιακών στοιχείων;

Μια ανάλυση κατανομής περιουσιακών στοιχείων είναι ένας τύπος επενδυτικής στρατηγικής που καθιστά δυνατή την αξιολόγηση της τρέχουσας δομής ενός επενδυτικού χαρτοφυλακίου σε σχέση με τους προσωπικούς οικονομικούς στόχους του επενδυτή ή για την ενίσχυση νέων επενδυτών για τον προσδιορισμό του πιο αποτελεσματικού συνδυασμού περιουσιακών στοιχείων για ένταξη που θα το κάνειΒοήθεια στην πραγματοποίηση των αναφερόμενων οικονομικών στόχων.Και στις δύο περιπτώσεις, η διαδικασία απαιτεί όχι μόνο την αξιολόγηση της βιωσιμότητας κάθε περιουσιακού στοιχείου που περιέχεται στο χαρτοφυλάκιο, αλλά και την καθιέρωση της σωστής ισορροπίας όσον αφορά την αξία μεταξύ αυτών των διαφορετικών τύπων περιουσιακών στοιχείων.Στο πλαίσιο της διαδικασίας χρηματοοικονομικού σχεδιασμού, μια ακριβής ανάλυση κατανομής περιουσιακών στοιχείων μπορεί να προχωρήσει σε μεγάλο βαθμό στην ελαχιστοποίηση του κινδύνου, ενώ ανοίγει το δρόμο για την επίτευξη επενδυτικών στόχων.

Ένας από τους βασικούς παράγοντες σε οποιαδήποτε ανάλυση κατανομής περιουσιακών στοιχείων καθορίζει με ακρίβεια την ανοχή κινδύνου του επενδυτή.Αυτό σημαίνει τον εντοπισμό του κινδύνου που ο επενδυτής είναι πρόθυμος να αναλάβει προκειμένου να δημιουργήσει ένα ορισμένο επίπεδο ανάπτυξης ή απόδοσης των επενδύσεων για μια χρονική περίοδο.Με αυτόν τον τρόπο όχι μόνο βοηθά στον προσδιορισμό του είδους των επενδύσεων που περιλαμβάνονται στο χαρτοφυλάκιο, αλλά και πόσο από το ποσοστό του χαρτοφυλακίου είναι αφιερωμένο σε κάθε κατηγορία ή ομάδα περιουσιακών στοιχείων.Για παράδειγμα, ένας πολύ συντηρητικός επενδυτής μπορεί να περιλαμβάνει ακίνητα, δικαιώματα προαίρεσης αγοράς μετοχών και ομόλογα εντός του χαρτοφυλακίου, αλλά να επιλέξει να διαθέσει περισσότερα περιουσιακά στοιχεία σε ομόλογα και ακίνητα, ενώ αφιερώνει λιγότερο στα πιο ασταθής αποθέματα.

Η διαδικασία της ανάλυσης κατανομής περιουσιακών στοιχείων βοηθά στον εντοπισμό των απαραίτητων αλλαγών στο τρέχον μίγμα περιουσιακών στοιχείων, εάν ο επενδυτής πρόκειται να παραμείνει στο στόχο με την επίτευξη συγκεκριμένου επενδυτικού στόχου ή πολλών διαφορετικών στόχων.Με τη διεξαγωγή της ανάλυσης σε κάποιο είδος συνεπούς βάσης, είναι δυνατόν να προσδιοριστούν οι κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων που φαίνεται να έχουν υποβληθεί σε κάποια αλλαγή που θα παραμείνει σε ισχύ για μεγάλο χρονικό διάστημα.Αυτό μπορεί να απαιτήσει κάποιες αλλαγές στο ποσοστό που διατίθεται σε κάθε τάξη, εάν ο επενδυτής είναι να προστατεύσει τη συνολική αξία του χαρτοφυλακίου και να συνεχίσει να προχωράει.Με τη μετατόπιση ορισμένων από την κατανομή σε μια τάξη που αναμένεται να διατηρήσει την αξία της μακροπρόθεσμα, ο επενδυτής όχι μόνο αποφεύγει τη διατήρηση των ζημιών σε μια τάξη που θα καταθέσει για κάποιο χρονικό διάστημα, ενισχύει επίσης τις πιθανότητες αύξησηςΗ συνολική απόδοση των περιουσιακών στοιχείων που πραγματοποιήθηκαν.

Η διαφοροποίηση είναι συχνά το κλειδί για κάθε επιτυχημένο χαρτοφυλάκιο επενδύσεων.Μια σωστά διεξαχθεί ανάλυση κατανομής περιουσιακών στοιχείων διασφαλίζει ότι διατηρείται η ισορροπία μεταξύ διαφορετικών κατηγοριών περιουσιακών στοιχείων και ο επενδυτής είναι σε θέση να παράγει τις πιο προσοδοφόρες αποδόσεις από τις επενδύσεις του.Ενώ ο επενδυτής μπορεί να επιλέξει να διεξάγει προσωπικά την ανάλυση, πολλοί χρηματιστηριακές και οικονομικές σχεδιαστές θα πραγματοποιήσουν ανάλυση για λογαριασμό του πελάτη, τόσο όσον αφορά την αξιολόγηση του τρέχοντος συνδυασμού όσο και των προτάσεων σύνταξης για αλλαγές που ο επενδυτής μπορεί να εξετάσει και ενδεχομένως να εφαρμόσει.