Mi az a kiskereskedelmi jegyzet?
Kiskereskedelmi kötvények néven is ismert, a kiskereskedelmi jegyzetek olyan típusú befektetési lehetőségek, amelyek kissé hasonlóak a hagyományos kötvénykibocsátáshoz.A fix kamatozású biztonságnak minősítve, a kiskereskedelmi megjegyzés általában rögzített kamatlábat nyújt a jegyzet értékére egy meghatározott ideig.Az ilyen típusú megjegyzések a befektetés élettartama alatt későbbi rendelkezéseket tartalmazhatnak a változó érdeklődésre.Biztonságos lehetőségnek tekintve ez a megközelítés lehetővé teszi a befektető számára, hogy némi visszatérítést generáljon, miközben kihasználja az adókedvezmény képességét.
Más típusú befektetésekkel ellentétben gyakori, hogy közvetlenül a kibocsátótól vásárol egy kiskereskedelmi jegyzetet.Noha vannak kivételek, a jegyzetek értéke a befektető által vásárolt egységek számán alapul.A legtöbb kiskereskedelmi jegyzési megállapodás lehetővé teszi a vásárlást 1000 dolláros dollárban, és néhány korlátozás korlátozza, hogy hány növekedést vásárolhat egyetlen befektető.A kifejezések nagyon hasonlítanak a kötvényekkel kapcsolatos kérdésekhez, és általában rögzített kamatlábat tartalmaznak a jegyzet legalább az első néhány hónapjában.Azok a megjegyzések, amelyek úgy vannak felépítve, hogy egynél több naptári évig maradjanak, általában lehetővé teszik a kibocsátó számára, hogy a rögzített kamatlábról változó kamatlábra váltson a szerződés későbbi szakaszában.
Mint egy hagyományos kötvény, a kibocsátó az érettségi időpont előtt felhívhatja a kiskereskedelmi jegyzetet.A jegyzet feltételei általában meghatározzák, hogy milyen típusú eseményeknek vagy feltételeknek léteznie kell, mielőtt a kibocsátó megteheti az ilyen típusú intézkedéseket.Amikor ez megtörténik, a befektető megkapja a jegyzetért fizetett tőkét, plusz minden olyan kamatot, amely az utolsó kamatfizetés kérdése óta felhalmozódott.Bizonyos esetekben a befektetőnek lehetősége van arra, hogy a tőkét és az érdeklődést egy új kiskereskedelmi megjegyzés megvásárlásában veheti fel, amelyet a kibocsátó készít.
A kiskereskedelmi feljegyzés felépítésétől függően lehetséges, hogy az osztalékon esedékes adók elhalaszthatják, amíg a jegyzetet meg nem hívják vagy el nem érik az érettséget.Mivel a kereskedelem és az adószabályok az egyes országonként kissé eltérnek, az adószakértővel folytatott konzultáció lehetővé teszi annak meghatározását, hogy milyen mentességek vannak érvényben, és hogyan kell követni őket.Bizonyos esetekben lehetséges az adók elhalasztása azáltal, hogy az osztalékot közvetlenül az egyéni nyugdíjazási számlára (IRA) vagy az egyéni megtakarítási számlára (ISA) helyezik el, az adók nem esedékesek, amíg ezeket az alapokat az IRA -tól vagy az ISA -tól folyó folyósítják.-