Apa itu seleksi yang merugikan?

Seleksi yang merugikan adalah transaksi keuangan di mana hasil negatif dialami sebagai akibat dari kurangnya akses ke informasi.Istilah ini sering digunakan dalam industri asuransi dan sangat terkait dengan asuransi sebagai hasilnya, tetapi dapat terjadi di pasar lain juga.Peraih Nobel George Akerlof adalah figur terkemuka di bidang mempelajari seleksi yang merugikan dan bagaimana hal itu terjadi.

Fenomena ini adalah hasil dari informasi asimetris, yang berarti bahwa satu pihak dalam kesepakatan memiliki lebih banyak informasi tentang situasi daripada yang lain.Pihak yang tidak memiliki informasi ini membuat pilihan berdasarkan informasi yang dapat diakses.Dengan melakukan itu, ia berisiko kerusakan finansial sebagai konsekuensi dari seleksi yang merugikan.

Dalam contoh asuransi, orang lebih cenderung membeli perlindungan asuransi ketika mereka tahu bahwa mereka perlu membuat klaim.Semakin mungkin klaim, semakin besar kebijakan yang akan diterapkan oleh pelanggan.Ketika orang tersebut mendekati perusahaan asuransi yang mencari polis, perusahaan asuransi mendasarkan risiko polis rata -rata orang dengan profil yang sama, dan menetapkan tarif yang sesuai, tidak menyadari bahwa pelanggan menyajikan risiko khusus.Jika pelanggan menimbulkan kerusakan dan mengajukan klaim, perusahaan asuransi menjadi korban seleksi yang merugikan.

Dalam hal satu polis asuransi, ini mungkin tidak tampak seperti akhir dunia.Lagipula, perusahaan asuransi menyediakan layanan yang berakar pada klaim.Namun, ketika perusahaan asuransi terutama dilindungi oleh orang -orang yang tahu bahwa mereka akan membuat klaim, perusahaan dapat membayar lebih dalam klaim daripada yang mereka ambil dalam premi karena premi didasarkan pada risiko rata -rata.Karena kumpulan pelanggan yang dipilih sendiri dari orang-orang yang berisiko lebih tinggi, penilaian risiko rata-rata asuransi tidak sesuai dengan tugas untuk memastikan bahwa setiap orang membayar cukup untuk mencakup semua klaim.

Seleksi negatif, seperti yang diketahui juga, dapat diketahui, dapatdiperangi dalam beberapa cara.Salah satu caranya adalah dengan mengamanatkan bahwa semua pihak dalam kesepakatan memiliki akses ke informasi yang relevan untuk mencegah ketidakseimbangan informasi yang mengakibatkan seleksi yang merugikan.Dalam hal asuransi, opsi lain adalah mandat yang memaksa semua orang untuk mendapatkan polis asuransi.Ini menyebarkan risiko di sekelompok besar orang, menyeimbangkan orang -orang yang cenderung membuat klaim terhadap orang -orang yang tidak membuat klaim.Namun, orang yang tidak membutuhkan asuransi mungkin berpendapat bahwa tidak adil untuk memaksa mereka membeli asuransi untuk membayar orang lain.