Hiệp hội thế chấp quốc gia liên bang là gì?

Hiệp hội thế chấp quốc gia liên bang, thông thường được gọi là Fannie Mae Hoặc FNMA, là một công ty cho vay thế chấp được chính phủ hỗ trợ tại Hoa Kỳ.Mục tiêu chính của Hiệp hội thế chấp quốc gia liên bang là đảm bảo rằng người mua nhà ở Hoa Kỳ có thể có quyền truy cập vào lãi suất thế chấp giá cả phải chăng.Hiệp hội không tự phát hành các khoản thế chấp, mà là mua và bảo lãnh các khoản thế chấp hiện có từ các ngân hàng, giúp giải phóng tiền cho các ngân hàng tiếp tục cho vay.Hiệp hội được thành lập vào năm 1938 trong cuộc Đại khủng hoảng với tư cách là một thực thể hoàn toàn thuộc sở hữu của chính phủ.Cấu trúc lãnh đạo và quyền sở hữu của nó đã trải qua một số thay đổi kể từ đó: nó đã từng hoàn toàn độc lập, nhưng tính đến năm 2010 đã được tổ chức trong việc bảo quản chính phủ.Kể từ khi thành lập Hiệp hội thế chấp quốc gia liên bang, các khoản thế chấp thường có sẵn hơn và giá cả phải chăng hơn cho các gia đình Mỹ.Hiệp hội đã thực hiện điều này bằng cách ủng hộ và bảo lãnh cho gia đình, nhiều gia đình và các khoản thế chấp vốn từ các ngân hàng trên cả nước.Về bản chất, hiệp hội mua các khoản vay mà các ngân hàng đã thực hiện cho người tiêu dùng.Điều này cung cấp cho các ngân hàng nhiều tiền hơn để cho người mua nhà mới cho vay, và cũng ủng hộ các khoản vay với các khoản thanh toán lãi và bảo lãnh chính của hiệp hội.Hiệp hội đã được sở hữu liên bang khi nó được thành lập vào năm 1938. Vào thời điểm đó, chính phủ đã ủng hộ các khoản thế chấp mà hiệp hội đã mua.Vài năm sau, vào năm 1968, hiệp hội chia thành hai.Một hiệp hội thế chấp quốc gia mới được tạo ra như một thực thể tư nhân, thuộc sở hữu cổ đông và một hiệp hội thế chấp quốc gia chính phủ được thành lập như một tổ chức chính phủ hoàn toàn, chủ yếu bị buộc tội ủng hộ các chương trình cho vay được bảo hiểm liên bang.Hiệp hội thế chấp quốc gia chính phủ thường được gọi là Ginnie Mae Reg ;.Một người chơi thứ ba bước vào hiện trường vào năm 1970, khi Quốc hội thuê nhà của Tập đoàn thế chấp cho vay mua nhà liên bang, thường được gọi là Freddie Mac Reg ;, để phản ánh và cạnh tranh với Hiệp hội thế chấp quốc gia liên bang.Ý tưởng là hai người cho vay thế chấp độc lập với trách nhiệm của chính phủ sẽ tạo ra sự cạnh tranh lành mạnh trên thị trường và sẽ giúp ổn định sự sẵn có của nhà ở và các khoản vay nhà giá cả phải chăng trên khắp Hoa Kỳ.Hiệp hội thế chấp quốc gia liên bang luôn lớn hơn Tập đoàn thế chấp cho vay mua nhà liên bang, nhưng hai người, như dự đoán, các đối thủ cạnh tranh trên thị trường.Mặc dù độc lập, cả hai thực thể dù sao cũng được yêu cầu hoạt động trong một tập hợp các tham số cho vay nghiêm ngặt.Quan trọng nhất, các hiệp hội chỉ có thể mua và đảm bảo các khoản vay phù hợp với các khoản vay.Liệu một khoản vay có được coi là phù hợp hay không được xác định bởi Văn phòng Giám sát Doanh nghiệp Nhà ở Liên bang.Tính toán thường tập trung vào lịch sử tín dụng của người vay, thời gian cho vay và khả năng trả nợ kịp thời.Ban đầu, một khoản vay phải tương đối nghiêm ngặt và an toàn để vượt qua như phù hợp.Di chuyển đến năm 2003, tuy nhiên, tiêu chuẩn đã được nới lỏng.Đối mặt với sự cạnh tranh ngày càng tăng từ những người cho vay của bên thứ ba, những người đang gia hạn các khoản thế chấp và khoản vay đáng kể cho ít, nếu có bất cứ điều gì, Hiệp hội thế chấp quốc gia liên bang và tập đoàn thế chấp cho vay mua nhà liên bang được phép chấp nhận các khoản vay tương tự như tuân thủ.2004 đánh dấu sự khởi đầu của cuộc khủng hoảng thế chấp phụ ở Hoa Kỳ.Trong cuộc khủng hoảng này, những người vay ngày càng trở nên không thể trả tiền thế chấp của họ và bắt đầu mặc định.Các ngân hàng cho vay, lần lượt, đã tìm đến các hiệp hội để làm cho các bảo đảm của họ tốt.Khối lượng mặc định và số lượng các khoản thanh toán bảo đảm bị đe dọa phá vỡ các hiệp hội.Năm 2008, chính phủ liên bang một lần nữa can thiệp, đặt cả cộng tác viên thế chấp quốc gia liên bangN và Tập đoàn thế chấp cho vay mua nhà liên bang trong bảo quản chính phủ.Theo cách này, các hiệp hội sẽ có thể tiếp tục kinh doanh, mặc dù tổn thất tài chính dốc của họ.Tính đến năm 2010, các hiệp hội vẫn độc lập;Người bảo quản ảnh hưởng đến một số quyết định tài chính của họ, nhưng điều đó không khiến họ phải trả giá cho quyền tự chủ của họ.