Τι κάνει ένας αναλυτής ιδιωτικών μετοχών;

Ένας αναλυτής ιδιωτικών μετοχών χρησιμοποιεί εξελιγμένες τεχνικές οικονομικής μοντελοποίησης για να αναθεωρήσει τα πλεονεκτήματα της επένδυσης στο απόθεμα μιας λειτουργικής ιδιωτικής εταιρείας.Οι περισσότεροι αναλυτές ιδιωτικών μετοχών απασχολούνται από εταιρείες ιδιωτικών μετοχών.Αυτά διαχειρίζονται ένα επενδυτικό χαρτοφυλάκιο ή ένα ταμείο, που αποτελείται είτε από ένα έλεγχο ή σημαντικό μειονοτικό ενδιαφέρον για την ισότητα των ιδιωτικών εταιρειών στις οποίες επενδύουν.Δεδομένου ότι δεν υπάρχει εύκολα επιβεβαιωμένη τιμή αγοράς για τις μετοχές των μετοχών των ιδιωτικών εταιρειών, ο σημαντικότερος ρόλος ενός αναλυτή μετοχών είναι να εκτελέσει ακριβή αποτίμηση του κοινού μετοχικού κεφαλαίου της επιχείρησης, στο οποίο η εταιρεία ιδιωτικών μετοχών επιθυμεί να επενδύσει.Μια εταιρεία ιδιωτικών μετοχών επιδιώκει να μεγιστοποιήσει την επένδυσή της στις ιδιωτικές εταιρείες στο χαρτοφυλάκιό της μέσω ποικίλων διαφορετικών συναλλαγών.Η εταιρεία μπορεί να επιδιώξει να προσφέρει τις μετοχές της εταιρείας στο κοινό μέσω αρχικής δημόσιας προσφοράς.Μπορεί επίσης να προσπαθήσει να ανακεφαλαιοποιήσει την επιχείρηση ή να πουλήσει την εταιρεία σε άλλη εταιρεία mdash;είτε για μετρητά είτε για αντάλλαγμα για τις μετοχές της εταιρείας απόκτησης.Τα συγκεκριμένα καθήκοντα που εκτελούνται από έναν αναλυτή ιδιωτικών μετοχών θα ποικίλλουν ανάλογα με τη συγκεκριμένη επενδυτική στρατηγική που χρησιμοποιείται από την εταιρεία ιδιωτικών μετοχών σε κάθε δεδομένη χρονική στιγμή.Πιθανότατα να πραγματοποιήσει ανάλυση δέουσας επιμέλειας της υπό εξέταση της εταιρείας.Δεδομένου ότι η αξία μιας επιχείρησης αποτελείται από πολλά διαφορετικά και ποικίλα εξαρτήματα, συμπεριλαμβανομένων των απτών και άυλων περιουσιακών στοιχείων, ο αναλυτής ιδιωτικών μετοχών μπορεί να χρησιμοποιήσει εξελιγμένες οικονομικές τεχνικές μοντελοποίησης και λογιστικής για να εξασφαλίσει ότι η εκτίμησή του για την επιχείρηση καταγράφει την πραγματική της αξία ή την εγγενή αξία.Επενδυτικοί στόχοι του Ταμείου Ιδιότητας.Προκειμένου να γίνει αυτή η αποφασιστικότητα, μπορεί να προετοιμάσει μια οικονομική αναθεώρηση που υπολογίζει την παρούσα αξία μιας μειωμένης ροής των προβλεπόμενων μελλοντικών κερδών της εταιρείας.Στο πλαίσιο της μεθοδολογίας αποτίμησής του, ένας αναλυτής ιδιωτικών μετοχών μπορεί επίσης να εξετάσει οποιοδήποτε ανταγωνιστικό πλεονέκτημα που η εταιρεία απολαμβάνει λόγω της κυριαρχίας της στην αγορά.Κεφαλαιουχική δομή, ένας αναλυτής ιδιωτικών μετοχών μπορεί να προετοιμάσει οικονομικά σενάρια με μεταβλητό σύνολο παραδοχών.Μια τέτοια ανάλυση μπορεί να βοηθήσει στην αποκάλυψη του βέλτιστου συνδυασμού μεταξύ ορισμένων μέσων χρέους και μετοχικού κεφαλαίου, για να επιτευχθεί το υψηλότερο ποσοστό απόδοσης για το επενδυτικό ταμείο.Σε μια εξαγορά μετοχών για αποθέματα, ο αναλυτής μετοχών θα αξιολογήσει συνήθως την αξία του μετοχικού κεφαλαίου της απόκτησης, χρησιμοποιώντας αξιόπιστες και αποδεκτές μεθοδολογίες αποτίμησης επιχειρήσεων, για να διασφαλίσει ότι η συναλλαγή πληροί τις προσδοκίες του περιθωρίου κέρδους που καθορίζονται από το Ταμείο Ιδιότητας