Mi az egy részvényenkénti nettó eszközérték?

A részvényenkénti nettó eszközértéket egy befektetési alaphoz csatolják, és ez a módszer annak meghatározására, amelyet a befektetők fizetnek az alapba való részvételért.Ennek az értéknek a kiszámításához az alapon belüli összes értékpapír vagy NAV -érték vagy NAV értékének figyelembevétele megköveteli, és elosztja azt a befektetők által birtokolt fennmaradó részvények számával.A részvényenkénti nettó eszközérték kiszámítása határozza meg a befektetési alapok piaci árát, amely befektetőiket tőkenyereséggel fizeti ki, amely akkor fordul elő, amikor az értékpapírok értéke növekszik.Vannak olyan befektetési alapok, amelyek a nyílt piacon kereskednek, és piaci árát a befektetők intézkedései határozzák meg.

A befektetők a befektetési alapokat választják a portfólió diverzifikálására, mivel ezek az alapok különféle értékpapírokból állnakegy befektetési jármű.A nyílt végű befektetési alapok tőkét vesznek több befektetőtől, majd tőkét adnak vissza, amikor az értékpapírok értéke, amelybe befektetnek, növekszik.Az ilyen típusú pénzeszközöket nem forgalmazzák a piacon, és ennek eredményeként az árat a részvényenkénti nettó eszközérték határozza meg., amely az alapok teljes értéke az alapban levonva a teljes kötelezettségeket.Példaként képzelje el, hogy egy alapnak 100 000 USD dollár (USD) értékű vagyona van, és a kereskedési nap végén 20 000 USD kötelezettséggel rendelkezik, azaz a NAV kiszámításakor.Az alap esetében a NAV 100 000 USD, mínusz 20 000 USD USD, ami 80 000 USD -t jelent.Ha a fenti példából származó alapnak 4000 részvénye lenne a befektetők tulajdonában, akkor ezt a számot a NAV -ra osztják 80 000 USD USD.Ez azt jelenti, hogy az adott befektetési alap piaci ára egy részvényenként 20 USD, azaz az a befektetőknek, akiknek fizetniük kell az alapban való részvételért.Ezeket az alapokat, amelyeket zárt végű vagy cserélt alapoknak neveznek, ugyanúgy kereskednek, mint a részvények.A befektetők részvényeket vásárolnak és adnak el, és a piaci ár a kínálat és a keresleti erőkön alapul.Noha egy részvényenkénti nettó eszközérték kiszámítva van, ez nem egyezik meg a piaci árnak.Azt állítják, hogy egy tőzsdén forgalmazott alap, amelynek alacsonyabb piaci ára, mint a NAV részvényenkénti értéke, azt állítják, hogy prémiummal kereskednek.