Ano ang mga instrumento ng derivative?

Ang mga instrumento ng derivative ay anumang uri ng mga seguridad sa pananalapi na nakasalalay sa pagganap ng ilang uri ng pinagbabatayan na seguridad upang magkaroon ng anumang halaga.Mayroong isang bilang ng mga oportunidad sa pamumuhunan na nakabalangkas sa paraang ito, kabilang ang iba't ibang uri ng mga swap, mga pagpipilian sa pasulong, at futures.Sa ilang mga kaso, ang mga instrumento ng derivative ay maaaring maging isang mahusay na paraan ng pag -maximize ng pagbabalik sa isang pamumuhunan, pati na rin matagumpay na pag -hedging ng isang portfolio ng pananalapi.

Dahil ang mga instrumento ng derivative ay nakasalalay sa lakas ng isang pinagbabatayan na seguridad o hanay ng mga seguridad, mahalaga na masuri ang kasalukuyang katayuan ng mga seguridad, pati na rin tumpak na i -project ang kanilang paggalaw sa hinaharap.Halimbawa, kung ang isang pagpipilian sa bono ay nagdadala ng isang variable na rate na nakatali nang direkta sa pagganap ng isang pinagbabatayan na stock, nais ng mamumuhunan na tumingin nang malapit sa nakaraang kasaysayan ng stock na iyon.Kasabay ng kasaysayan, dapat ding isaalang -alang ng potensyal na mamumuhunan ang paninindigan ng nagbigay sa loob ng partikular na industriya nito, at masuri ang potensyal na para sa stock na iyon na tumaas sa halaga sa buhay ng pagpipilian.Kung ang mga prospect ay tila kaakit -akit, ang pamumuhunan sa derivative ay malamang na isang magandang ideya.

tulad ng anumang uri ng aktibidad ng pamumuhunan, ang mga instrumento ng derivative ay nagdadala ng ilang antas ng peligro.Ang anumang kaganapan o kilusan ng merkado na may masamang epekto sa halaga ng pinagbabatayan na seguridad ay magiging sanhi din ng pagkawala ng halaga ng instrumento.Kasama dito ang mga kaganapan tulad ng mga pampulitikang pagbabago, mga sitwasyon sa kalamidad tulad ng baha o bagyo, o kahit na mga pagbabago sa demand ng consumer na biglang nagdudulot ng isang malubhang pagbagsak sa mga benta para sa kumpanya na naglalabas ng pinagbabatayan na seguridad.Sa kabutihang palad, marami sa mga salik na ito ay maaaring tumpak na hinulaang, na mabawasan ang potensyal para sa pagkawala ng maraming pera sa pamamagitan ng pamumuhunan sa derivative.

Ang mga instrumento ng derivative ay paminsan -minsan ay inisyu na may potensyal para sa mamumuhunan na kalaunan ay makakuha ng mga pagbabahagi ng pinagbabatayan na seguridad.Mula sa pananaw na ito, nangangahulugan ito na ang isang pamumuhunan ng ganitong uri ay maaaring maging isang mahusay na paraan upang magbantay ng isang portfolio laban sa mga pagbili sa hinaharap.Ang mga nakaranasang namumuhunan ay madalas na gumagamit ng mga diskarte sa pag -hedging ng ganitong uri upang ma -maximize ang pagbabalik habang pinatataas din ang saklaw at pangkalahatang halaga ng portfolio.

Upang matukoy ang mga instrumento ng derivative na nagpapakita ng pangako na kumita ng isang makabuluhang pagbabalik, magandang ideya na magtrabaho nang malapit sa isang broker na nauunawaan ang likas na katangian ng mga derivatives.Ginagawa nitong mas madali upang pag -uri -uriin ang maraming mga pagpipilian sa merkado, at tumuon sa mga derivatives na malamang na makakatulong sa mamumuhunan na makamit ang kanyang personal na mga layunin sa pananalapi.Ang isang karampatang broker ay karaniwang magagawang mabilis na makilala ang mga lakas at kahinaan na nauugnay sa pinagbabatayan na seguridad o mga security, at tumpak na payuhan ang mamumuhunan kung ano ang aasahan kung binili ang derivative.