Ano ang mutual fund turnover?

Ang mutual fund turnover ay isang term na ginamit upang ilarawan ang pagkakaiba -iba sa isang portfolio ng kapwa pondo sa isang solong taon.Ang pagsukat na ito ay karaniwang kinakatawan bilang isang ratio at kinakalkula sa pamamagitan ng pagkuha ng kabuuang halaga ng pagbili at pagbebenta ng mga transaksyon sa loob ng isang kapwa pondo sa isang solong taon, na naghahati sa kabuuan ng dalawa, at pagkatapos ay hinati ang kabuuan ng kasalukuyang halaga ng mga paghawak sa portfolio.Ang isang mataas na rate ng turnover ng pondo ay maaaring maging problema sa mga namumuhunan dahil maaari itong i -cut sa pagbabalik dahil sa mga gastos sa transaksyon at mga kahihinatnan sa buwis.Pinakamabuting ihambing ang paglilipat ng mga pondo na may mga katulad na diskarte upang makita kung alin ang pinaka-mahusay na gastos..Ang halaga ng isang pondo ay natutukoy ng halaga ng net asset ng lahat ng mga security na hawak nito.Karaniwan, ang mga namumuhunan ay nag -aani ng mga gantimpala sa anyo ng mga kita ng kapital.Ang mga tagapamahala ng portfolio ay namamahala sa pagpili kung aling mga seguridad ang bibilhin at ibebenta, at ang lahat ng mga transaksyon na ito, na kilala bilang mutual fund turnover, ay may epekto sa pagbabalik sa pamumuhunan para sa mga pondo na namumuhunan.Ang turnover ay kinakalkula, isipin na ang isang pondo ay bumili at nagbebenta ng isang kabuuang $ 50,000 US dolyar (USD) ng mga seguridad sa isang taon at kasalukuyang may hawak na $ 100,000 USD.Ang unang hakbang ay ang paghahati ng $ 50,000 USD sa pamamagitan ng dalawa, na nag -iiwan ng isang kabuuang $ 25,000 USD.Ang bilang na iyon ay nahahati sa kabuuang paghawak ng $ 100,000 USD para sa isang quient ng .25.Nangangahulugan ito na ang pondo ay nagkaroon ng isang paglilipat ng 25 porsyento.Sa bawat oras na ang isang seguridad sa loob ng isang pondo ay binili o ibinebenta, isang bayad sa komisyon ay ipinapasa sa mga pondo ng mga namumuhunan.Bilang karagdagan, kapag ang mga seguridad sa loob ng isang pondo ay ibinebenta, ang mga kita ng kapital na na -amassed ay mabubuwis, na hindi rin sumasalamin sa hindi maganda sa pagbabalik ng mga namumuhunan.Halimbawa, ang mga pondo ng paglago ay may posibilidad na maging mas agresibo sa pagbili at pagbebenta ng mga seguridad.Ang mga pondo ng halaga ay mas malamang na bumili at hawakan ang mga seguridad na itinuturing nilang underrated ng merkado, sa gayon ay nagdudulot ng isang mas mababang turnover kaysa sa kung ano ang matatagpuan sa mga pondo ng paglago.Ang paghahambing ng mga turnovers ng mga pondo na may iba't ibang mga layunin ay maaaring humantong sa hindi tamang konklusyon.