Apa pro dan kontra dari pinjaman jumbo?

Pinjaman jumbo adalah jenis pinjaman yang tidak sesuai yang membawa saldo yang melebihi jumlah yang biasanya dianggap dapat diterima untuk pembelian di pasar sekunder.Pinjaman jenis ini umumnya dikeluarkan dan dikelola baik oleh pemberi pinjaman, atau oleh sekelompok investor swasta, daripada dijual kepada investor lain.Meskipun pendekatan ini memang memiliki beberapa manfaat, ada juga beberapa kewajiban potensial yang terkait dengan pinjaman jumbo yang harus dipertimbangkan sebelum masuk ke dalam jenis pengaturan pinjaman ini.

Pinjaman jumbo paling sering diperpanjang sebagai pinjaman hipotek.Dalam skenario ini, jumlah pinjaman hipotek berada di atas saldo yang dianggap dapat diterima oleh pembeli hipotek sekunder, seperti Fannie Mae atau Freddie Mac di Amerika Serikat.Karena pinjaman tidak dapat dengan mudah diperdagangkan di pasar sekunder, ini membatasi peluang bagi pemberi pinjaman asli untuk mendapatkan keuntungan dari pinjaman dengan cara apa pun selain bunga yang diperoleh dari pinjaman jumbo ketika peminjam pensiun utang.Masuk kembali pinjaman agak sulit untuk dicapai, sehingga pemberi pinjaman mengasumsikan tingkat risiko yang lebih besar baik dalam hal ukuran pinjaman dan potensi peminjam untuk gagal bayar di beberapa titik selama kehidupan hipotek.

Untuk peminjam, pinjaman jumbo seringkali sulit dibiayai kembali pada titik mana pun selama kehidupan hipotek.Ini berarti bahwa jika pinjaman ditulis dengan suku bunga tetap tertentu, dan tingkat bunga rata -rata turun jauh di bawah angka itu, peminjam mungkin mengalami kesulitan dalam mendapatkan hipotek yang dibiayai kembali pada tingkat yang lebih rendah untuk mengganti pinjaman jumbo.Dari perspektif ini, peminjam mungkin tidak punya pilihan selain tetap dengan tingkat bunga yang lebih tinggi, setidaknya sampai saldo pinjaman dibayar cukup untuk membuat refinancing dengan apa yang dikenal sebagai pinjaman yang sesuai kemungkinan.

Meskipun ada kelemahan pinjaman jumbo, ada juga beberapa manfaat.Karena pinjaman umumnya tidak diperdagangkan ke pemberi pinjaman lain setelah ditulis, peminjam akan bekerja dengan pemberi pinjaman yang sama selama durasi pinjaman hipotek itu.Ini bisa berguna, karena hubungan antara kedua pihak kemungkinan akan tumbuh selama bertahun -tahun dengan cara yang mungkin tidak mungkin jika hipotek diteruskan ke serangkaian pemberi pinjaman lainnya.Selain itu, suku bunga pinjaman jumbo dapat sama kompetitifnya dengan jenis opsi hipotek lainnya, terutama jika peminjam memiliki pemahaman yang baik tentang pasar dan secara agresif menegosiasikan tarif yang solid.

Bagi investor yang memilih untuk menanggung pinjaman jumbo, potensi untuk mendapatkan pengembalian yang signifikan dan tepat waktu bisa sangat baik, dengan asumsi bahwa penerima pinjaman membayar utang sesuai dengan persyaratan.Karena pinjaman jenis ini melibatkan jumlah uang yang signifikan, kandidat skrining dengan hati -hati akan membantu meminimalkan risiko sampai taraf tertentu.Selama ekonomi tetap stabil dan peminjam tidak memiliki pembalikan kekayaan yang tiba -tiba, seperti kehilangan sumber utama pendapatan, ada peluang bagus bahwa kedua belah pihak akan menemukan pinjaman jumbo menjadi solusi keuangan ide.