Ano ang pagsusuri sa ratio ng pananalapi?

Ang pagsusuri sa ratio ng pananalapi ay tumutukoy sa isang dami ng pagsusuri ng mga ratios na sumasalamin sa pinansiyal na pagganap ng isang kumpanya.Sa pamamagitan ng pagkalkula ng mga ratios ng ilang mga item sa mga pahayag sa pananalapi ng kumpanya, posible na ihambing ang pagganap ng dalawa o higit pang mga kumpanya sa parehong industriya.Sa pamamagitan ng paghahambing na ito ng mga ratios, ang mga namumuhunan ay maaaring matukoy kung aling mga kumpanya ang magiging mabuting pamumuhunan.

Maraming mga kalkulasyon na ginamit sa pagsusuri sa ratio ng pananalapi, ngunit maaari silang maluwag na ikinategorya sa apat na pangkat: pagkilos, pagkatubig at solvency, pagpapatakbo, at kakayahang kumita.Ang mga ratios ng leverage ay mga tagapagpahiwatig kung paano pinansyal ng isang kumpanya ang mga operasyon nito.Ang utang sa equity ay ang pangunahing ratio ng leverage, at ipinapahiwatig nito kung magkano ang utang ng kumpanya na inihambing sa equity nito.Ang isang kumpanya na may mataas na ratio ng utang-sa-equity ay maaaring isang riskier na pamumuhunan kaysa sa isa na may mas mababang ratio.

Ang mga ratios ng pagkatubig ay sumusukat kung gaano kabilis ang isang kumpanya ay maaaring magbayad ng maikling term na utang nito.Kung ang isang ratio ng pagkatubig ay mataas, nangangahulugan ito na ang kumpanya ay madaling masakop ang mga panandaliang utang.Ang kasalukuyang ratio, na kung saan ay kasalukuyang mga pag-aari na hinati ng kasalukuyang mga pananagutan, ay isang karaniwang ginagamit na ratio ng pagkatubig.Sinusukat ng ratio ng solvency ang kakayahan ng isang kumpanya upang matugunan ang pangmatagalang utang nito.Ang isang mas mataas na ratio ng solvency ay nangangahulugan na mas malamang na ang isang kumpanya ay maaaring matugunan ang mga utang nito at mananatiling solvent.

Ang kahusayan sa pagpapatakbo ay sinusukat ng ratio ng pagpapatakbo, na tinatawag ding operating ratio.Ang ratio na ito ay kinakalkula sa pamamagitan ng paghati sa gastos sa operating sa pamamagitan ng net sales.Ang isang maliit na ratio ay nangangahulugan na ang kumpanya ay mas mahusay na makapagpapatuloy na maging kapaki -pakinabang kahit na ang mga kita ay bumababa.Ang kakayahang kumita ng isang kompanya ay maaaring masuri sa pamamagitan ng pagtingin sa mga ratio ng kakayahang kumita.Ang mga ratios na ito ay nagpapakita kung gaano kahusay ang isang kumpanya ay maaaring makabuo ng isang kita na may kaugnayan sa mga gastos nito.Kasama sa mga ratios ng kakayahang kumita ang pagbabalik sa equity, pagbabalik sa mga ari -arian at margin ng kita.

Upang maisagawa ang pagsusuri sa ratio ng pananalapi, ang impormasyong ginamit para sa pagkalkula ng mga ratios ay nakuha mula sa mga pahayag sa pananalapi ng kompanya.Kasama sa mga pahayag na ito ang balanse ng sheet, ang pahayag ng kita at ang pahayag ng mga daloy ng cash.Ang mga pahayag na ito ay na -update sa bawat quarter, at matatagpuan sa website ng kumpanya at sa taunang ulat nito.

Kapag nagsasagawa ng pagsusuri sa ratio ng pananalapi, mahalaga na ihambing ang mga kumpanya na nasa parehong industriya.Ang mga ratios ay maaaring magkakaiba -iba sa mga industriya.Halimbawa, ang isang tingian na kumpanya ay magkakaroon ng mas mababang mas mababang kita ng kita kaysa sa isang kumpanya ng teknolohiya.Ito ay magreresulta sa iba't ibang mga ratios ng kakayahang kumita, na hindi epektibo ang paghahambing.