Mẫu 4 là gì?

Hoa Kỳ, cùng với hầu hết các quốc gia, quy định và theo dõi chặt chẽ các hoạt động của Sở giao dịch chứng khoán doanh nghiệp.Tất cả các công ty Hoa Kỳ phải tiết lộ cấu trúc cổ phiếu của họ và quyền sở hữu vốn chủ sở hữu khác với Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch (SEC), một cơ quan chính phủ, thông qua một loạt các hình thức và hồ sơ.Mẫu 4 là một hình thức SEC mà các giám đốc và cán bộ của công ty phải điền vào nếu họ bán bất kỳ phần cổ phần cá nhân của họ của công ty.Mẫu đơn phải được nộp trong vòng hai ngày kể từ khi giao dịch và giúp SEC điều chỉnh giao dịch nội gián.Khi nộp đơn, một mẫu 4 đã hoàn thành trở thành hồ sơ công khai, và có thể tìm kiếm và có thể truy cập được cho bất kỳ ai.Chức năng chính của Mẫu 4 là chỉ ra những thay đổi đáng kể trong quyền sở hữu của công ty.Đối với các công ty được giao dịch công khai, các cổ phiếu và các cổ phiếu khác có sẵn trên thị trường, mỗi người đại diện cho một phần thực tế của công ty.Sở hữu phần lớn các cổ phiếu dịch để kiểm soát công ty.SEC đặc biệt chú ý đến cách thức mà các phần của công ty được giao dịch bởi những người trong cuộc, những người có kiến thức chặt chẽ về hoạt động bên trong của công ty.Giám đốc, chủ sở hữu và cá nhân sở hữu 10% trở lên của một công ty nắm giữ công cộng đều được SEC coi là người trong cuộc.

SEC yêu cầu tất cả những người trong số các tập đoàn mới tiết lộ mức độ sở hữu của họ trong một mẫu được gọi là Mẫu 3. Nếu và khi cấu trúc sở hữu được nêu trong Mẫu 3 thay đổi, mỗi người trong cuộc có trạng thái đã thay đổi phải điền và tệpMẫu 4. Mẫu 4 là một bản ghi cơ bản khi giao dịch xảy ra, các bên liên quan đến giao dịch và giá trị ròng của cổ phiếu được trao đổi.Mẫu đơn phải được gửi đến SEC trong vòng hai ngày kể từ khi giao dịch.Việc SEC đôi khi cấp các trì hoãn, nhưng không có sự trì hoãn nào sẽ tha thứ cho việc tiết lộ: các giao dịch giải phóng hoãn lại phải được xác định ở Mẫu 5, do trong vòng 45 ngày kể từ khi kết thúc năm tài chính của công ty.Người trong cuộc không bị cấm giao dịch cổ phiếu của công ty, nhưng SEC theo dõi chặt chẽ quá trình vì sự dễ dàng mà không chính xác có thể đính kèm.Giao dịch nội gián liên quan đến việc tiết lộ thông tin tài liệu ngoài công lập vi phạm Đạo luật Chứng khoán và Sàn giao dịch của Hoa Kỳ năm 1934, phần 20a và seq., Và là một tội phạm bị trừng phạt bởi phạt tiền và/hoặc tù.Một ví dụ về giao dịch nội gián bất hợp pháp là một công ty có người trong cuộc biết giá trị của công ty sẽ sớm tăng vọt, nhưng bán cổ phần cho bạn bè và gia đình với giá thấp trước khi giá trị thay đổi được công khai.Chẳng bao lâu, các chủ sở hữu mới thấy mình với cổ phiếu rất có giá trị được mua với giá thấp, một lợi thế không có sẵn cho công chúng.Mẫu 4 theo nhiều cách, một trung bình mà tất cả các doanh số bán hàng được thực hiện với thiện chí.Tất cả các hồ sơ của SEC được lưu trữ và quản lý bởi hệ thống thu thập, phân tích dữ liệu điện tử và truy xuất điện tử của SEC, thường được gọi là Edgar.SEC yêu cầu tất cả các hồ sơ, bao gồm Mẫu 4, được tải lên điện tử trực tiếp lên Edgar.Bất cứ ai cũng có thể tìm kiếm cơ sở dữ liệu Edgar và các hồ sơ Mẫu 4 gần như được công khai trong hệ thống đó.Các nhà đầu tư thường theo dõi hồ sơ biểu mẫu của công ty như một phương tiện để cố gắng xác định thời gian thuận lợi để mua và bán cổ phiếu.