Ano ang isang pinagsama -samang pagbabalik?

Ang isang pinagsama -samang pagbabalik ay ang kabuuang halaga ng pagbabalik na nabuo ng isang pamumuhunan sa loob ng isang tinukoy na frame ng oras.Ang ganitong uri ng pagbabalik ay nagbibigay -daan para sa parehong mga nakuha at pagkalugi na natamo sa panahon ng pagsasaalang -alang, at binabatay ang pangwakas na tally sa pagkakaiba sa halaga mula sa simula ng panahong iyon hanggang sa huling petsa ng parehong panahon.Karaniwan, ang isang pinagsama -samang pagbabalik ay ipinakita bilang isang porsyento sa halip na isang halaga ng dolyar.

May ilang pagkakaiba sa eksaktong mga kadahilanan na isinasaalang -alang kapag tinutukoy ang pinagsama -samang pagbabalik sa isang pamumuhunan.Sa ilang mga sitwasyon, ang anumang mga dividend na nakuha ay kasama rin sa pagkalkula.Totoo ito kahit na ang mga dibidendo ay ginagamit para sa muling pag -iimbestiga sa mga karagdagang pagbabahagi.Sa ibang mga oras, ang pokus ay nasa aktwal na pagtaas o pagbaba sa presyo ng bawat yunit o bahagi ng pamumuhunan na gaganapin para sa buong takdang oras.Ang parehong mga pamamaraan ay itinuturing na lehitimong paraan ng pagkalkula ng ganitong uri ng pagbabalik.Para sa kadahilanang ito, mahalagang kilalanin kung alin sa dalawang pormula ang nagtatrabaho sa isang naibigay na sitwasyon.Ang mga analyst ay minsan paunang inilahad ang pagtatanghal ng isang pinagsama -samang pagbabalik sa pamamagitan ng pagtukoy ng mga pagpapalagay, o ang tiyak na proseso na ginamit upang makarating sa figure.

Kadalasan, ang isang pinagsama -samang pagbabalik ay taunang.Iyon ay, ang panahon na isinasaalang -alang ay karaniwang alinman sa labindalawang magkakasunod na buwan, o isang aktwal na taon ng kalendaryo.Halimbawa, ang panahon ay maaaring magsimula sa 1 Setyembre ng isang taon at magtapos sa 31 Agosto ng susunod na taon.Ang time frame ay maaari ring magsimula sa 1 Enero at magtatapos sa 31 Disyembre ng parehong taon.Kapag ang pinagsama -samang pagbabalik ay taunang, kung minsan ay tinutukoy ito bilang isang compound return, bagaman mayroong ilang kontrobersya kung ang dalawang termino ay dapat gamitin nang palitan kapag tinutukoy ang isang taunang panahon.

May mga sitwasyon kung saan isasaalang -alang ng mga namumuhunan ang pinagsama -samang pagbabalik para sa isang mas maikling panahon.Hindi pangkaraniwan para sa mga namumuhunan na tumingin nang mabuti sa pagbabalik na nabuo sa isang naibigay na quarter, o sa unang anim na buwan na gaganapin ang isang pamumuhunan.Nakatutulong ito, na ang mamumuhunan ay maaaring makakuha ng isang ideya kung gaano kahusay ang pagganap ng pamumuhunan, at kung ang antas ng pagganap ay nasa loob ng makatuwirang mga inaasahan.Kung gayon, kung gayon ang mamumuhunan ay magpapatuloy na hawakan ang pamumuhunan.Kung ang pagkalkula ng pinagsama -samang pagbabalik ay nagpapahiwatig na ang pamumuhunan ay hindi bumubuo ng isang pantay na halaga ng pagbabalik, maaari itong ibenta at ang mamumuhunan ay maaaring maghanap ng isang pagkakataon na nagpapakita ng pangako na kumita ng isang mas kaakit -akit na pagbabalik.